Fundo de Afundamento

O que é um Fundo de Afundamento?

Um fundo de afundamento é um tipo de fundo que é criado e criado propositadamente para o pagamento de dívidas. O proprietário da conta põe de lado uma certa quantia de dinheiro regularmente e utiliza-a apenas para um fim específico. Muitas vezes, é utilizado por empresasCorporationUma empresa é uma entidade jurídica criada por indivíduos, accionistas, ou accionistas, com o objectivo de operar com fins lucrativos. As empresas podem celebrar contratos, processar e ser processadas, possuir bens, remeter impostos federais e estatais, e pedir dinheiro emprestado a instituições financeiras. para obrigações e depósitos de dinheiro para comprar de volta obrigações emitidasBondsBonds são títulos de rendimento fixo que são emitidos por empresas e governos para angariar capital. O emissor de obrigações pede capital emprestado ao detentor da obrigação e faz pagamentos fixos a uma taxa de juro fixa (ou variável) durante um período especificado. ou partes de obrigações antes da data de vencimento chegar. É também uma forma de seduzir os investidores porque o fundo ajuda a convencê-los de que o emissor não faltará aos seus pagamentos.

Basicamente, o fundo de afundamento é criado para facilitar o pagamento de uma dívida e para assegurar que o incumprimento não aconteça porque existe uma quantidade suficiente de dinheiro disponível para pagar a dívida. Embora a maioria das obrigações leve vários anos a amadurecer, é sempre mais fácil e mais conveniente ser capaz de reduzir a quantia de capital muito antes de amadurecer, reduzindo consequentemente o risco de crédito.

O raciocínio para afundar fundos

Muitas pessoas estão conscientes do que é um fundo afundado porque até as crianças em idade escolar compreendem que é uma forma importante e eficaz de poupar dinheiro para algo que querem comprar ou possuir. Na escola, uma turma que queira culminar o ano escolar com uma visita de estudo ao jardim zoológico pode criar um fundo de afundamento que, no final do ano, terá crescido até à quantia desejada e poderá ser utilizado para cobrir as suas despesas de visita de estudo.

De tal forma, os alunos não têm de tirar dinheiro extra dos seus bolsos porque, ao longo do ano, já estavam ocupados a depositar dinheiro no seu fundo de afundamento. Em suma, um fundo de afundamento é proactivo porque prepara o indivíduo para uma despesa futura a ser paga.

Vantagens do fundo de afundamento

As seguintes são as vantagens do fundo de afundamento:

1. Traz investidores

Investidores estão bem cientes de que as empresas ou organizações com uma grande quantidade de dívida são potencialmente arriscadas. No entanto, assim que souberem que existe um fundo afundado estabelecido, verão um certo nível de protecção para eles, de modo que em caso de incumprimento ou falência, ainda serão capazes de recuperar o seu investimento.

2. A possibilidade de taxas de juro mais baixas

Uma empresa com más notações de crédito terá dificuldade em atrair investidores, a menos que estes ofereçam taxas de juro mais elevadas. Um fundo afundado oferece protecção alternativa aos investidores para que as empresas possam oferecer taxas de juro mais baixas.

3. Finanças estáveis

A situação económica de uma empresa nem sempre é definitiva, e certas questões financeiras podem abanar o seu terreno estável. No entanto, com um fundo afundado, a capacidade de uma empresa para pagar as suas dívidas e comprar títulos de volta não será comprometida. Isto resulta numa boa situação de crédito e investidores confiantes.

Exemplos

Para ilustrar o conceito mais claramente, consideremos um franqueado de 7-Eleven que emite obrigações no valor de $50.000 com uma provisão de fundo afundado e estabelece um fundo afundado no qual o franqueado deposita regularmente $500, com a intenção de o utilizar para comprar de volta as obrigações lentamente antes de vencerem.

A provisão permitir-lhe-á então comprar de volta as obrigações a um preço inferior se o preço de mercado for inferior ou ao valor nominal se o preço de mercado for superior. Eventualmente, o montante principal devido será mais baixo, dependendo de quanto foi comprado de volta. No entanto, é importante lembrar que existe um certo limite para quantas obrigações podem ser compradas de volta antes da data de vencimento.

Outro exemplo pode ser uma empresa que emite um milhão de dólares de obrigações que devem vencer dentro de 10 anos. Dado isto, cria um fundo afundado e deposita $100.000 anualmente para garantir que as obrigações são todas compradas de volta até à sua data de vencimento.

Fundo afundado vs. Conta Poupança

Basicamente, existe apenas uma diferença muito pequena entre um fundo afundado e uma conta poupança, uma vez que ambos envolvem reservar uma quantia de dinheiro para o futuro. A principal diferença é que a primeira é criada para um determinado fim e para ser utilizada num determinado momento, enquanto que a conta poupança é criada para qualquer fim que possa servir.

Fundo de afundamento vs. Fundo de emergência

Um fundo de afundamento não é semelhante a um fundo de emergência, uma vez que o primeiro é criado propositadamente para algo definitivo enquanto que o segundo é para algo inesperado.

Por outro lado, um fundo de emergência é reservado para um evento que não é conhecido mas que pode acontecer a qualquer momento. Por exemplo, guarda-se um certo montante como fundo de emergência que pode ser gasto num acidente de automóvel, que é algo que nunca se pode prever.

Pensamentos finais

Um fundo de emergência é muito fácil de começar e de compreender. Contudo, muitas pessoas não conseguem criar um porque lhes falta a disciplina de reservar regularmente uma quantia específica.

Recursos adicionais

CFI é o fornecedor oficial da Modelação Financeira global & Analista de Avaliação (FMVA)™FMVA® CertificaçãoJunte 850.000+ estudantes que trabalham para empresas como a Amazon, J.P. Morgan, e Ferrari programa de certificação, concebido para ajudar qualquer pessoa a tornar-se um analista financeiro de classe mundial. Para continuar a avançar na sua carreira, os recursos adicionais do CFI abaixo serão úteis:

• Bridge LoanBridge LoanA bridge loan é uma forma de financiamento a curto prazo que é utilizada para cumprir as obrigações actuais antes de garantir um financiamento permanente. Proporciona um fluxo de caixa imediato quando o financiamento é necessário mas ainda não está disponível. Um empréstimo-ponte vem com taxas de juro relativamente altas e deve ser apoiado por alguma forma de garantia

li>Debt ScheduleDebt ScheduleA calendarização da dívida estabelece toda a dívida que uma empresa tem numa calendarização baseada no seu vencimento e taxa de juro. Na modelação financeira, os fluxos de despesas com juros

• Idle CashIdle CashIdle Cash é, como a frase implica, dinheiro que está inactivo ou não está a ser utilizado de forma a aumentar o valor de um negócio. Significa que o dinheiro não está a ganhar juros por estar numa poupança ou numa conta corrente, e não está a gerar lucro sob a forma de compras de activos ou investimentos. O dinheiro é simplesmente uma forma que não aprecia.

li>Petty CashPetty CashPetty CashPetty CashPetty CashPetty CashPetty CashPetty refere-se à noção de que cada negócio necessita de dinheiro numa base regular para pagar coisas tais como material de escritório, serviços de correio,